Abogados De Bancarrota En Fayetteville

¿Es la bancarrota adecuada para usted?

Las señales de que la bancarrota puede ser adecuada para usted incluyen:

tiene mucha deuda
La mayoría de las personas y familias tienen alguna cantidad de deuda. La diferencia es si puede pagar esa deuda de manera realista en unos pocos meses o años, o si sabe que no puede pagar toda su deuda.

Te enfrentas a un embargo de salario

Si los salarios están siendo embargados de su cheque de pago debido a una deuda no garantizada que debe, la presentación de la bancarrota del Capítulo 7 detendrá el embargo, en la mayoría de los casos.

No puede hacer tus pagos mínimos mensuales
Una forma de determinar si tiene demasiada deuda es que no pueda hacer todos sus pagos mensuales después de pagar sus necesidades, como su vivienda, servicios públicos y comestibles. Esto incluye hacer los pagos mínimos de la deuda médica, tarjetas de crédito, préstamos estudiantiles, préstamos para automóviles y cualquier otro préstamo personal que haya obtenido.

La mayoría de sus deudas no están aseguradas

Es posible que no esté seguro de si sus deudas están aseguradas o no, pero la diferencia es importante en la bancarrota. La mayoría de las deudas no garantizadas se pueden cancelar. Una deuda garantizada es una deuda garantizada por una propiedad, que se puede devolver al acreedor y liberarlo de su responsabilidad personal por la deuda. Las deudas no garantizadas suelen incluir facturas médicas y saldos de tarjetas de crédito. Las deudas garantizadas incluyen hipotecas y préstamos para automóviles.

Ha incumplido al menos una deuda

Si se ha visto obligado a dejar de pagar una o más deudas, y ha sido enviado a cobranza o un acreedor lo está demandando, esta es una fuerte señal de que debe hablar con un abogado de bancarrotas.

Se enfrenta a una ejecución hipotecaria o a la recuperación de un vehículo

Cuando el banco solicita la ejecución hipotecaria de su casa porque no puede pagar la hipoteca, o un acreedor intenta recuperar su vehículo, debe considerar todas sus opciones para mejorar sus circunstancias, incluida la bancarrota.

No ves que tu situación mejore

Todo lo que se necesita es perder su trabajo o tener un accidente para que su situación financiera pase de ser estable a grave. Si no ve que su situación financiera mejore en el corto plazo, hable con nuestros abogados de bancarrota de Arkansas ubicados en Fayetteville.

Beneficios potenciales de la bancarrota

Hay muchos beneficios potenciales de la bancarrota, tales como:

Retrasar o evitar la ejecución hipotecaria de su casa

Al declararse en bancarrota, puede obtener tiempo para ponerse al día con los pagos de su hipoteca. O bien, puede trabajar con el banco para realizar una venta corta de su casa. Al evitar una ejecución hipotecaria en su registro, puede mitigar el daño a su historial y puntaje de crédito.

Retrasar o evitar la recuperación de su vehículo

Su préstamo para automóvil es una deuda garantizada, por lo que normalmente no desaparecerá en caso de quiebra. Sin embargo, al declararse en bancarrota, puede evitar que le embarguen su vehículo. Es posible que tenga tiempo para ponerse al día con sus pagos, refinanciar su préstamo o poder vender el vehículo y asegurar un reemplazo menos costoso.

Descarga de ciertas deudas

Ciertos tipos de deudas son descargables, lo que significa que son perdonadas. Ya no tendrá que pagarlos. Dependiendo del tipo de bancarrota, ciertas deudas pueden cancelarse por completo o es posible que solo tenga que pagar una parte de la deuda a través de un plan de pago.

Salir de debajo de la deuda

Ya sea que elija la bancarrota del Capítulo 7 o 13, pasará por un proceso que lo ayudará a salir de su deuda. Muchas de sus deudas pueden cancelarse por completo. Podría tener una pizarra financiera limpia para seguir adelante.

Impedir que los acreedores actúen en su contra

Uno de los aspectos difíciles de tener una deuda es que los acreedores se comuniquen con usted o que lo envíen a cobranza. Cuando se declara en bancarrota, sus deudas se suspenden automáticamente. Los acreedores ya no pueden contactarlo, acosarlo, molestarlo o tratar de cobrar su deuda.

Mitos y conceptos erróneos sobre la bancarrota

En The Law Group of Northwest Arkansas, escuchamos muchos mitos y conceptos sobre la bancarrota. Algunos de estos incluyen:

• La bancarrota parece difícil y costosa.
• Su empleador lo despedirá si se declara en bancarrota.
• La bancarrota requiere que venda todo lo que posee.
• Tendrá un puntaje de crédito malo por el resto de su vida.
• Nunca más podrá obtener una tarjeta de crédito o un préstamo.
• Podría ir a la cárcel por declararse en bancarrota.
• Los acreedores pueden perseguirlo incluso después de declararse en bancarrota.
• Solo puede declararse en bancarrota una vez en su vida.

Estamos aquí para disipar los mitos. El proceso no es demasiado difícil o costoso. Es legal y accesible. Muchas personas pasan por el proceso cada año. Si bien puede ser un proceso desafiante y emocional, al menos vale la pena. Por lo general, puede conservar una gran cantidad de sus pertenencias y, al final, está preparado para construir un mejor futuro financiero. Su historial crediticio y su puntaje pueden verse afectados, pero eso es algo que puede reconstruir. En el futuro, puede comprar una casa o un automóvil nuevo, obtener una nueva tarjeta de crédito y poder vivir sin deudas ni la bancarrota que se cierne sobre su cabeza.

Tipos más comunes de bancarrota para individuos y familias

Hay múltiples tipos de quiebra. Los diferentes tipos se denominan capítulos. Algunos capítulos solo son utilizados por empresas. Otros capítulos son utilizados por individuos y cónyuges, como el Capítulo 7 y el Capítulo 13. Si está interesado en la bancarrota, pero no está seguro de qué capítulo es el adecuado para usted, no dude en llamar a nuestros abogados de bancarrota de Fayetteville, AR.

La bancarrota del Capítulo 7 descarga todas o una gran parte de sus deudas y le brinda un nuevo comienzo. Si reúne los requisitos y la presenta, se le asigna un síndico de quiebras a su caso. Esta persona revisa tus finanzas. Están a cargo de averiguar si puede pagar a algunos de sus acreedores liquidando algunos de sus activos (propiedad valiosa). Esta es la razón por la cual el Capítulo 7 también se denomina bancarrota de liquidación. A través de este proceso, puede vender su casa, vehículos adicionales y otros objetos de valor para pagar algunas deudas, aunque muchas personas pasan por el Capítulo 7 sin necesidad de liquidar nada. Entonces, el resto de su deuda puede ser descargada. Este tipo de quiebra puede tardar hasta seis meses.

Debido a que el Capítulo 7 ofrece un importante alivio de la deuda, no está disponible para todos. Debe pasar la “prueba de medios”, que se usa para determinar si tiene un ingreso lo suficientemente bajo para la bancarrota del Capítulo 7. Si su ingreso mensual es menor que el ingreso medio de un hogar del mismo tamaño en Arkansas, es probable que pase la prueba de medios. Si gana más que el ingreso medio, entonces si pasa la prueba depende de su cantidad de ingreso disponible. Si tiene demasiados ingresos mensuales disponibles, no califica. A continuación, puede considerar la bancarrota del Capítulo 13.

Más sobre el capítulo 7 de bancarrota

La bancarrota del Capítulo 13 es un proceso más largo y, a veces, más difícil que la bancarrota del Capítulo 7, pero está disponible para personas y parejas que ganan demasiado para el Capítulo 7. Después de declararse en bancarrota del Capítulo 13, se asigna un síndico. Debe proponer un plan de pago mensual, que seguirá durante tres a cinco años. El administrador puede objetar y ofrecer un plan alternativo. Luego hará pagos mensuales al fideicomisario que distribuye el dinero a sus acreedores. Luego, cuando complete el plan, el resto de sus deudas se liquidarán y se colocará en una mejor posición financiera. Esto se conoce como reorganización, ya que está reorganizando sus finanzas para estar en una mejor posición financiera.

También hay requisitos de elegibilidad para la bancarrota del Capítulo 13. Debe tener un ingreso estable para poder pagar sus necesidades mensuales, así como el plan de pago. Además, existen límites a la cantidad de deudas garantizadas y no garantizadas que puede tener. Esos límites cambian anualmente.

Más sobre el Capítulo 13 de Bancarrota

Understanding Exempt Property

When you are trying to learn more about bankruptcy, figuring out which property you can keep or must liquidate can be confusing. You may wonder whether you will be able to keep your house or your cars? You may wonder whether you will have to sell your basic furniture, electronics, or jewelry.

During bankruptcy, you can keep property that is exempt under the law. In Arkansas, you can either go by state law or federal law to determine which property is exempt from liquidation. Examples of exempt property include a certain amount of real estate or equity in your home, clothing, a motor vehicle up to a certain value, wedding bands, pensions or retirement plans, and your wages.

Student Loan Debt Relief

In most bankruptcy cases, student loan debt cannot be discharged. If you obtained federal student loans while you were in college or graduate school, you will have to continue to pay those back even if you go through bankruptcy. However, this is not always true. If you are fully disabled and unable to earn income, you may be able to fight and have your student loans discharged. This requires the help of an experienced and aggressive bankruptcy lawyer. At The Law Group of Northwest Arkansas PLLC, we have helped some of our clients prove a complete and permanent disability to have their student loans forgiven.

The Bankruptcy Process

Before filing for bankruptcy, you should understand the general legal process.
At The Law Group of Northwest Arkansas PLLC, we can explain and guide your steps:

1. Educate yourself on bankruptcy and determine if it may be right for you.
2. Speak with our Arkansas bankruptcy attorneys located in Fayetteville to learn more.
3. Determine which type of bankruptcy you are eligible for, such as Chapter 7 or Chapter 13.
4. Go through the legally required credit counseling within six months before filing.
5. File for bankruptcy in the appropriate bankruptcy court.
6. A bankruptcy trustee is assigned to your case.
7. Send essential financial documents to the bankruptcy trustee.
8. Attend the 341 meeting of the creditors about one month after filing.
9. Complete the legally required financial management course.
10. For Chapter 13 bankruptcy, attend court hearing to confirm payment plan.
11. Live by the bankruptcy plan for several months or years.
12. Finalize your bankruptcy.
13. Rebuild your credit history and score.
14. Understand and know your rights regarding your current employment and bankruptcy.

Debt Counseling

There are requirements you must fulfill to go through bankruptcy. Federal law requires you to take certain educational steps to improve your finances in the future. Before you can file for bankruptcy at all, you must complete credit and debt counseling. You have to complete this class within the six months before you file. Also, after you file for bankruptcy, you must complete a course regarding debt management. This has to be finished before your bankruptcy can be fully resolved by the courts. Our Fayetteville, AR bankruptcy attorneys can help you find and complete these educational requirements when we represent you during the bankruptcy proceedings.

Rebuilding Your Credit

If you choose to go through bankruptcy, you have to be prepared to avoid such a difficult situation in the future. You are going to need to improve your financial knowledge, including in regard to budgeting and saving. By understanding and implementing financial best practices, you will rebuild your credit. And as your credit score improves, you will gain greater access to credit and better interest rates.